Ακούσατε αυτόν τον ήχο; Είναι όλος ο κλάδος των στεγαστικών δανείων που φωνάζει “ισχίο, χιπ ουρά!” Ο Ομοσπονδιακή Υπηρεσία Χρηματοδότησης Στέγασης Η (FHFA) ανακοίνωσε την Τετάρτη ότι θα αντιστρέψει μια αμφιλεγόμενη προσαρμογή τιμολόγησης σε επίπεδο δανείου (LLPA) για τους συμβατικούς δανειολήπτες των οποίων ο λόγος χρέους προς εισόδημα (DTI) είναι πάνω από 40%.
Το FHFA, το οποίο ρυθμίζει Φάνι Μέι Και Φρέντι Μακείχε καθυστερήσει προηγουμένως την εφαρμογή του DTI LLPA από την 1η Μαΐου 2023 έως την 1η Αυγούστου 2023 μετά από μια χορωδία δυσαρέσκειας από τους ενδιαφερόμενους του κλάδου των στεγαστικών δανείων, συμπεριλαμβανομένων των σημαντικών Ένωση Τραπεζιτών Υποθηκών (MBA).
Οι λομπίστες και οι επαγγελματίες του κλάδου των ενυπόθηκων δανείων παραπονέθηκαν ότι το τέλος ήταν «μη εκτελεστό» και θα οδηγούσε σε εφιάλτες υλικοτεχνικής υποστήριξης και συμμόρφωσης, καθώς και σύγχυση και δυσπιστία μεταξύ των δανειοληπτών.
«Εκτιμώ τα σχόλια που έλαβε η FHFA από τον κλάδο των στεγαστικών δανείων και άλλους συμμετέχοντες στην αγορά σχετικά με τις προκλήσεις της εφαρμογής τελών που βασίζονται στο DTI», δήλωσε η διευθύντρια του FHFA, Sandra Thompson, την Τετάρτη σε δελτίο τύπου. “Για να συνεχιστεί αυτός ο πολύτιμος διάλογος, η FHFA θα παράσχει πρόσθετη διαφάνεια στη διαδικασία καθορισμού τελών εγγύησης για μια επιχείρηση για μια οικογένεια και θα επιδιώξει τη συμβολή του κοινού σε αυτό το θέμα.”
Το FHFA εξέδωσε επίσης αίτημα για πληροφορίες σχετικά με άλλα νέα τέλη, συμπεριλαμβανομένων αυτών που επιβάλλονται σε δανειολήπτες με υψηλότερα πιστωτικά σκορ και μέτριες προκαταβολές.
Τον Ιανουάριο, το FHFA ανακοίνωσε μια σειρά αλλαγών προμηθειών LLPA με έναν ανανεωμένο πίνακα LLPA που διαφοροποιεί την τιμολόγηση ανά σκοπό δανείου και συνολικά 81 δίκτυα για δάνεια αγοράς, δάνεια αναχρηματοδότησης περιορισμένης εξαργύρωσης, δάνεια αναχρηματοδότησης μετρητών. Τέτοιες αλλαγές προκάλεσαν την αντίδραση του Εθνική Ένωση Μεσιτών και το MBA ότι αυτό θα μπορούσε να βλάψει τους αγοραστές κατοικιών μεσαίου εισοδήματος και να αυξήσει τις συνολικές τιμές.
Το τέλος που δεν βασίζεται στο DTI τέθηκε επίσημα σε ισχύ την 1η Μαΐου, αλλά ισχύει ουσιαστικά από τα μέσα Μαρτίου.
Το FHFA έπρεπε επίσης να καταπολεμήσει την παραπληροφόρηση στην πορεία, με ψευδείς ισχυρισμούς ότι οι δανειολήπτες με χαμηλή πίστωση θα πλήρωναν λιγότερα από τους δανειολήπτες με καλύτερη πίστωση.
Ωστόσο, καμία χρέωση LLPA δεν έχει συγκεντρώσει ισχυρότερη ανταπόκριση από τη νέα απαίτηση DTI. Οι δανειστές υποστήριξαν ότι δεν θα ήταν σε θέση να προσδιορίσουν με ακρίβεια το πραγματικό εισόδημα ενός δανειολήπτη προτού κλειδωθούν τα επιτόκια και το χρονοδιάγραμμα δεν τους επέτρεπε να αλλάξουν τους όρους του δανείου εάν εμφανίζονταν νέες πληροφορίες αργότερα στη διαδικασία, κάτι που συμβαίνει συχνά.
Μετά την ανακοίνωση της FHFA την Τετάρτη, το MBA εξέδωσε δήλωση επιδοκιμάζοντας τον θάνατο του DTI LLPA.
«Οι προτεινόμενες χρεώσεις δεν ήταν πρακτικές για τους δανειστές και θα προκαλούσαν σύγχυση στους δανειολήπτες και θα έβλαπταν την εμπειρία των πελατών», δήλωσε ο εμπορικός όμιλος. «Είμαστε ικανοποιημένοι που η FHFA συνεργάστηκε με τους ενδιαφερόμενους του κλάδου, αναγνώρισε τις αρνητικές επιπτώσεις της εισφοράς και αποφάσισε να ακυρώσει την εφαρμογή της. Το MBA προτρέπει το FHFA να συνεχίσει τη δέσμευσή του για τη βελτίωση της σαφήνειας και της διαφάνειας σχετικά με το πλαίσιο τιμολόγησης της GSE.
Ο Εθνική Ένωση Μεσιτώνο μεγαλύτερος εμπορικός οργανισμός στις Ηνωμένες Πολιτείες, χειροκρότησε επίσης τη Sandra Thompson για την αντιστροφή της πορείας σχετικά με το τέλος DTI.
«Θα είχε επιβάλει ένα κόστος στους δανειολήπτες σε μια περίοδο στην αγορά που η οικονομική προσιτότητα είναι ήδη περιορισμένη και θα τους έκανε απλώς πιο ριψοκίνδυνους», δήλωσε ο πρόεδρος του NAR, Kenny Parcell. «Επίσης, η απόφαση της FHFA να εκδώσει αίτημα για πληροφορίες σχετικά με τις άλλες αλλαγές είναι ένα εξαιρετικό παράδειγμα χρηστής διακυβέρνησης».
Ομοίως, η Community Home Lenders Association, ένας συνασπισμός μικρών δανειστών, είπε ότι η κατάργηση του DTI LLPA ήταν καλή πολιτική.
“Το πλέγμα τιμολόγησης της GSE είναι μια πολύπλοκη ισορροπία μεταξύ των στόχων πρόσβασης σε στεγαστική πίστη για υποεξυπηρετούμενους δανειολήπτες και της ασφάλειας και ευρωστίας – και η CHLA πιστεύει ότι η σημερινή δράση για τον τερματισμό της χρήσης των LLPA DTIs θα ενισχύσει και τους δύο αυτούς στόχους”, δήλωσε ο Scott Olson, ο ομάδα. εκτελεστικός διευθυντής.
Λίγες ημέρες πριν από την άρση του τέλους DTI, Εθνικό Συνέδριο Στέγασης Ο Πρόεδρος και Διευθύνων Σύμβουλος David Dworkin υποστήριξε σε ένα άρθρο ότι το μοντέλο τιμολόγησης με βάση τον κίνδυνο στο οποίο βασίζεται η FHFA είναι ξεπερασμένο και έχει ξεπεράσει τον στόχο του.
«Η προμήθεια εγγύησης για δάνεια που αγοράστηκαν από τη Fannie Mae και τον Freddie Mac είναι ο κατάλληλος μηχανισμός για τους επενδυτές να πληρώσουν εγγυήσεις για την έγκαιρη πληρωμή του κεφαλαίου και των τόκων των τίτλων που υποστηρίζονται από στεγαστικά δάνεια, διασφαλίζοντας ρευστότητα και αποτελεσματική αγορά», έγραψε ο Dworkin. “Για να δημιουργήσουν ίσους όρους ανταγωνισμού για τους αγοραστές για πρώτη φορά σπίτι σε όλα τα επίπεδα εισοδήματος, η Fannie Mae και ο Freddie Mac θα πρέπει να χρεώνουν τις ίδιες αμοιβές για όλους, όπως ήταν η πρακτική μεταξύ 1938 και 2008, και όπως τα δάνεια FHA κάνουν σήμερα”.
